Devon Energy y Coterra Energy acuerdan fusionarse mediante una transacción de acciones. Como resultado, se ha convertido en una organización clave en la industria del esquisto estadounidense. Tiene un valor empresarial total de aproximadamente 58 mil millones de dólares.
La nueva entidad, que operará bajo el nombre de Devon Energy, tendrá su sede en Houston, Texas, y mantendrá importantes operaciones en Oklahoma City.
Descubra el marketing B2B eficaz
Combinando inteligencia empresarial y excelencia editorial para llegar a profesionales comprometidos en 36 plataformas de medios líderes.
Descubra más
Con una fuerte presencia en la Cuenca de Delaware, Devon Energy ampliada tiene como objetivo aprovechar sus fortalezas centrales y lograr sinergias anuales antes de impuestos de mil millones de dólares.
Los directorios de ambas empresas aprobaron por unanimidad la fusión. Se espera que esté terminado en el segundo trimestre de 2026, pendiente de la aprobación de los reguladores y accionistas.
Según los términos del acuerdo, los accionistas de Coterra Energy recibirán 0,7 acciones ordinarias de Devon Energy por cada una de sus acciones. Esto dará como resultado que los accionistas de Devon Energy posean aproximadamente el 54% y los accionistas de Coterra Energy aproximadamente el 46% de la nueva empresa sobre una base totalmente diluida.
Los esfuerzos para lograr la interoperabilidad se centrarán en una mayor eficiencia del capital. Asignación óptima de fondos e integración de tecnología Impulsar el crecimiento del flujo de caja libre y el valor liquidativo por acción.
Clay Gaspar, presidente y director ejecutivo de Devon Energy, dijo: “Esta fusión transformadora reúne a dos empresas con una orgullosa historia y cultura de excelencia operativa, creando un operador líder de esquisto. Ahora hemos construido una base de activos diversificada de alta calidad y un inventario a largo plazo para impulsar la creación de valor resiliente y retornos de ciclo completo para los accionistas”.
“Con el respaldo de nuestra posición de liderazgo en la mejor parte de la Cuenca de Delaware y muchos activos auxiliares, esperamos sinergias anuales antes de impuestos de mil millones de dólares. Esto impulsará un mayor flujo de caja libre y mayores retornos para los accionistas que los que cualquier empresa podría lograr por sí sola”.
La cartera de producción combinada ascenderá a más de 1,6 millones de barriles de petróleo equivalente por día. Tiene su sede en tierras agrícolas de alta calidad en la cuenca de Delaware.
La fusión mejorará la posición de Devon Energy como uno de los mayores productores de la región. Con importantes operaciones que abarcan casi 750.000 acres
en finanzas La fusión está estructurada para fortalecer su estatus de grado de inversión y reducir los costos de capital futuros.
Gobernanza posterior a la fusión Gaspar continuará en su papel de presidente y director ejecutivo, y Tom Jorden, presidente y director ejecutivo de Coterra Energy, asumirá el cargo de presidente no ejecutivo.
El comité estará formado por 11 miembros, divididos entre seis directores de Devon Energy y cinco de Coterra Energy.
Evercore brindó asesoramiento financiero a Devon Energy, con asesoría legal de Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom.
Coterra Energy recibió asesoramiento financiero de Goldman Sachs y JP Morgan Securities, junto con asesoramiento legal de Gibson, Dunn & Crutcher.
En septiembre de 2024, Devon Energy adquirió los activos de Grayson Mill Energy en un acuerdo de 5 mil millones de dólares en efectivo y acciones.
